Hvordan Gjør Opsjoner Trading Arbeid

Alternativ Basics Tutorial. Nowdays, mange investorer porteføljer inkluderer investeringer som fond aksjer og obligasjoner Men mangfoldet av verdipapirer du har til disposisjon slutter ikke der En annen type sikkerhet, kalt et alternativ, presenterer en verden av mulighet til sofistikerte investorer. Alternativets kraft ligger i deres allsidighet. De gjør det mulig for deg å tilpasse eller justere posisjonen din i henhold til enhver situasjon som oppstår. Alternativer kan være så spekulative eller så konservative som du vil. Dette betyr at du kan gjøre alt fra å beskytte en posisjon fra nedgang til direkte spill på bevegelse av et marked eller en indeks. Denne allsidigheten kommer imidlertid ikke uten kostnadene. Alternativene er komplekse verdipapirer og kan være ekstremt risikable. Dette er grunnen til at når du handler, ser du en ansvarsfraskrivelse som følger. Opptak involverer risiko og er ikke egnet for alle Option trading kan være spekulativ i naturen og bære betydelig risiko for tap bare investere med risikokapital. Kroppen forteller deg at alternativhandel innebærer risiko, spesielt hvis du ikke vet hva du gjør. På grunn av dette foreslår mange at du fjerner alternativer og glemmer deres eksistens. På den annen side, å være uvitende om noen form for investering plasserer du i svak stilling Kanskje spekulativ natur av alternativer ikke passer på stilen ditt Ingen problem - ikke spekulere i alternativer Men før du bestemmer deg for ikke å investere i alternativer, bør du forstå dem Ikke lære hvordan funksjonsfunksjonen er like farlig som å hoppe til høyre uten å vite om alternativer vil du ikke bare miste et annet element i investeringsverktøyet ditt, men også miste innsikt i arbeidet til noen av verdens største selskaper. Enten det er å sikre risiko for valutatransaksjoner eller å gi medarbeidere eierskap i Formen for aksjeopsjoner, de fleste multinasjonale i dag, bruker alternativer i en eller annen form. Denne opplæringen vil introdusere deg til grunnleggende valgmuligheter. Vær oppmerksom på at de fleste alternativ s tradere har mange års erfaring, så forvent ikke å være en ekspert umiddelbart etter å ha lest denne opplæringen. Hvis du ikke er kjent med hvordan aksjemarkedet fungerer, kan du sjekke ut handlingenes grunnleggende opplæring. Hvordan fungerer Options Trading. På mange måter er det er to forskjellige opsjonsmarkeder. Det er opsjonsmarkedene som gjennomsnittlige investorer deltar på, og så er det opsjonsmarkeder hvor institusjonelle investorer deltar. Teknisk handles opsjoner på samme marked, men teknikker og strategier som institusjonelle investorer bruker, er mye mer komplekse enn de som brukes av individuelle investorer. En forutsetning for en lønnsom karriere i opsjonshandel er forståelse av aksjemarkedet Med mindre du forstår hvordan aksjene stiger og faller i verdi, kan du ikke begynne å forstå hvordan aksjeopsjoner et derivat av enkelte aksjer stiger og fall Men aksjeopsjoner, som er det komplekse investeringsinstrumentet som de er, bringer inn en annen variabel som gjør Det er ikke så mye med aksjeplukkingstid. Stocks vs aksjeopsjoner Når handelsmenn kjøper og selger aksjeopsjoner, søker de ikke å kjøpe eller selge aksjer. I stedet kjøper og selger de retten til å kjøpe og selge aksjer til en viss pris. Det beste eksemplet her er det mange som vil oppleve, uavhengig av deres økonomiske bakgrunn, å kjøpe et hjem. Det er vanlig å se at investorer og første gang huseiere både plasserer hva som egentlig er muligheter for rett til å kjøpe et hjem når de tilbyr en liten forskuddsbetaling for førstegangs behandling på ny boliger blir bygget i et bestemt nabolag. Du kan for eksempel gi en boligbygger 5000 med forståelsen for at du har rett til å kjøpe et hjem som de bygger til enhver tid de neste tre årene. Skulle du gå tilbake ut av kjøp av Hjemmet beholder byggeren både hjemmet og 5.000, men du sparer pengene du ellers ville ha brukt på hjemmet. Hvis du følger med avtalen, har du rett til å kjøpe et hjem på pr Is er oppgitt i kontrakten. Notat hvor mye av språket er lik her, kontrakt, opsjoner og tid. Disse elementene, som er en del av den svært grunnleggende prosessen med å kjøpe et hjem, illustrerer bedre forholdet mellom aksjer og alternativer enn noe annet marked. Tid og volatilitet I eksemplet ovenfor krevde hjemmebyggeren en premie på 5000 for å kjøpe muligheten til å kjøpe et hjem til en viss pris innenfor en tidsramme som strekker seg to år inn i fremtiden. Men mens den homebuilderen kanskje aksepterer 5000 for et toårig tidsramme som i stor grad er forutsigbar, ville det være rimelig at samme homebuilder ville kreve en større premie for muligheten til å kjøpe hjemmet hvis 1 boligpris endrer seg raskt eller 2 lengden på kontraktstid er utvidet videre inn i fremtiden. Mange alternativer handelsmenn opprettholder seg ved å utnytte disse to grunnleggende markedsfenomenene. Siden prisen på opsjoner stiger når man forutser fremtidig bevegelse i aksjekursene, blir mindre sikker, vil investorer av alle typer es kan tjene penger ved å spille veldig enkle volatilitetsstrategier Hvis markedene er rolige og kule, vil investorene være klokt å få tak i alle tilgjengelige muligheter og håper at et større daglig utvalg i prisen på hver aksje bøyer det generelle nivået på opsjonspremier Dette konseptet er grunnlaget for VIX-volatilitetsindeksen, som bestemmer det relative nivået på forventet volatilitet ved å vurdere endringene i opsjonspremier på opsjonskontrakter for de 500 aksjene i SP 500-indeksen. Hit Ground Running Options anses risikofylte investeringer fordi de er hovedsakelig investerte investeringer Mens dette kan være foruroligende i begynnelsen, bør du vurdere at dette også betyr at små investorer effektivt kan eie en stor portefølje av aksjer med bare en beskjeden investering. Lager i 50 prisklasser har for eksempel ofte opsjonspremier fra 05 til 1, noe som betyr at en kontrakt på 100 aksjer koster hvor som helst fra 5 til 100, sammenlignet med 5000 for et kjøp av straight stock. Skulle du ha noen erfaring med aksjehandel er opsjonshandel det neste logiske trinnet. Overvei å åpne en demo-konto for å handle om valgmarkeder for å teste dine strategier. Alternativt bør investorer med mer risikokapital vurdere å åpne en opsjonskonto og ha det. Mens papirhandel tillater investorer å teste ferdighetene sine uten å risikere sine egne penger, handel med ekte penger krever at nye opsjonshandlere opplever noe som de fleste aldri vil oppleve i deres papirkontoer, den følelsesmessige innflytelsen av stigende og fallende kontosaldoer. Relatert informasjon. Oppsummering Grunnleggende Hvordan Alternativer Arbeid. Nå som du vet grunnleggende om alternativer, her er et eksempel på hvordan de fungerer Vi vil bruke et fiktivt firma kalt Cory s Tequila Company. Let si at den 1. mai er aksjekursen på Cory s Tequila Co 67 og premiekostnaden er 3 15 for en 70 juli Call, som indikerer at utløpet er den tredje fredag ​​i juli og streiken er 70 Den totale prisen på kontrakten er 3 15 x 100 315 I virkeligheten må du også ta hensyn til provisjoner, men vi vil ignorere dem for dette eksemplet. Husk at en aksjeopsjonskontrakt er muligheten til å kjøpe 100 aksjer, derfor må du multiplisere kontrakten med 100 for å få totalprisen Strike-prisen på 70 betyr at aksjekursen må stige over 70 før oppkjøpsalternativet er noe mer verdt det, fordi kontrakten er 3 15 per aksje, vil det være en jevne pris på 73 15. Når aktiekursen er 67, s mindre enn 70 slagpris, så alternativet er verdiløst, men ikke glem at du har betalt 315 for opsjonen, så du er for tiden nede med dette beløpet. Tre uker senere er aksjekursen 78 Alternativskontrakten har økt sammen med aksjekursen og er nå verdt 8 25 x 100 825 Subtrahere det du betalte for kontrakten, og fortjenesten din er 8 25 - 3 15 x 100 510 Du har nesten fordoblet pengene våre på bare tre uker Du kan selge alternativene dine, som kalles lukke posisjonen din og ta fortjenesten din - med mindre du selvfølgelig du tror at aksjekursen vil fortsette å stige For eksempel skyldes det at vi lar det gå. Ved utløpsdatoen faller prisen til 62 Fordi dette er mindre enn vår 70 slagpris, og det er ingen tid igjen, opsjonskontrakten er verdiløs Vi er nå nede på den opprinnelige investeringen på 315. For å gjenoppta, her er det som skjedde med vår opsjonsinvestering. Prisen sving for lengden av denne kontrakten fra høy til lav var 825, noe som ville ha gitt oss over doble vår opprinnelige investering Dette er innflytelse i handelen. Øvelse versus trading-out Så langt har vi snakket om alternativer som retten til å kjøpe eller selge utøve det underliggende. Dette er sant, men i virkeligheten er ikke flertallet av opsjoner faktisk utøvet. vårt eksempel kan du tjene penger ved å trene på 70 og deretter selge aksjen tilbake i markedet til 78 for et overskudd på 8 a aksje. Du kan også beholde aksjen, og vite at du var i stand til å kjøpe den til en rabatt til nåverdi . Men de fleste tidtakere velger se til å ta fortjenesten ved å utelukke sin stilling. Dette innebærer at eierne selger sine opsjoner på markedet, og forfattere kjøper sine posisjoner tilbake for å lukke. I henhold til CBOE utøves ca. 10 av opsjonene, 60 handles ut og 30 utløper verdiløs. Intrinsisk verdi og tidsverdi På dette tidspunktet er det verdt å forklare mer om prisingen av opsjoner I vårt eksempel gikk premieprisen på opsjonen fra 3 15 til 8 25 Disse fluktuasjonene kan forklares av egenverdien og tidsverdien. Basisk , en opsjons s premie er dens egenverdier tid verdi Husk, egenverdi er beløpet i penger, som for et anropsalternativ betyr at aksjekursen er lik aksjekursen Tidsverdien representerer muligheten for opsjonen økning i verdi Så kan prisen på alternativet i vårt eksempel betraktes som følgende. I virkelighetsalternativer handler nesten alltid over egenverdien. Hvis du lurer på, valgte vi bare tallene for dette eksempelet ut av luften for å demonstrere hvordan alternativene fungerer. Få grunnleggende under hetten før du kommer inn i spillet. Prisen på et alternativ, ellers kjent som premien, har to grunnleggende komponenter, den indre verdien og tidsverdien. Forstå disse faktorene bedre kan hjelpe handelsmannen å skjønne hvilke. Opptak kan være et utmerket tillegg til en portefølje Finn ut hvordan du kommer i gang. Hoveddriverne til en opsjonspris er den underliggende aksjens nåværende pris, opsjonens egenverdi, tidspunktet for utløp og volatilitet. Lær de tre største risikoene og hvordan de kan påvirke deg på hver side av et alternativ handel. En kort oversikt over hvordan du gir fra å bruke anropsalternativer i din portefølje. Å lære å forstå språket av opsjonskjeder vil hjelpe deg å bli mer informert handelsmann. For å få best mulig avkastning på opsjonshandelen din, er det viktig å forstå hvordan opsjoner fungerer og markedene de handler i. Adagen kjenner deg selv - og din risikotoleranse, din underliggende og din m arkets - gjelder opsjonshandel hvis du vil at den skal gjøre det lønnsomt. Ofte stilte spørsmål. Det er viktig å kjenne din gjeldsinntektsforhold fordi det er tallet som lånegivere bruker til å måle evnen til å tilbakebetale. Les om Monsanto Selskapets to hovedoperasjonssektorer og hovedkonkurrenter innen hver sektor, inkludert The Mosaic. Når du foretar et boliglån, er det betalt beløp en kombinasjon av rentebelastning og hovedstolsbetaling over. Les om å skille mellom kapitalvarer og forbruksvarer , og se hvorfor kapitalvarer krever besparelser og investeringer. Ofte stilte spørsmål. Det er viktig å kjenne din gjeldsinntekt, fordi det er lånegivere som bruker for å måle evnen til å tilbakebetale. Les om Monsanto Company s to hovedoperasjoner divisjoner og hovedkonkurrenter innenfor hver sektor, inkludert The Mosaic. Når du foretar et boliglån, er beløpet betalt en kombinasjon av rentebelastning og hovedstolsbetaling over. Les mer for å differensiere leie mellom kapitalvarer og forbruksvarer, og se hvorfor kapitalvarer krever besparelser og investeringer.